Как инфляция и девальвация влияет на депозит в Беларуси

Как инфляция и девальвация влияет на депозит в Беларуси


Здравствуйте, дорогие читатели моего блога! На связи Руслан Шандриков. В этой статье я хотел бы рассмотреть, как инфляция и девальвация влияет на банковский вклад.

Прежде чем к этому приступить, хочу немного сказать, почему вообще стоит пользоваться таким финансовым инструментом, как банковский депозит, и почему я им тоже пользуюсь.

Если вы хотите создать финансовую подушку безопасности, особенно, когда вам необходимо на это около года и более, лучше формировать резервы, откладывая часть денег от дохода, в банке с помощью депозита. Почему банк?

На мой взгляд, банковский депозит выполняет 2 основные задачи:

  • защищает деньги от обесценивания;
  • дает ликвидность, возможность в любой момент снять деньги (касается отзывных вкладов).

Возможно, некоторые из вас со мной не согласятся с тем, что депозит защищает деньги от обесценивания, по той причине, что некоторые финансовые эксперты говорят о том, что белорусские банки не могут дать процент выше, чем уровень инфляции. А если депозит и перекрывает уровень официальной инфляции, то реальная инфляция выше ставок по депозитам.

Но давайте разберемся, какое отношение к личному бюджету человека или семьи имеет официальная инфляция? И как вы посчитали реальную инфляцию и убедились, что она выше процентной ставки по предлагаемым депозитам?

Я вам скажу, что на самом деле мало, кто считает реальную инфляцию, просто потому что не знает, как ее посчитать. К тому же, не так просто посчитать ее точно. В моем понимании реальная инфляция у каждого человека или семьи будет иметь свой процент. Это зависит от того, какие товары вы покупаете и какими услугами пользуетесь за определенный период.

Отсюда вытекает такое жаргонное понятие – своя инфляция. И ее каждый человек может посчитать, если будет знать цены товаров и услуг на начало периода и на конец периода.  И только после сравнения ее значения со ставкой по депозиту, вы сможете определить для себя выгодность вклада и его защиту от инфляции. Как посчитать свою инфляцию, читайте в моей статье Как посчитать реальную свою инфляцию.

Так же не стоит сбрасывать со счета стратегию, которую вы используете при работе с банком. Например, если вы используете вклад с капитализацией процентов, за счет работы сложных процентов (капитализации) реальная ставка при пересчете повышается, что оказывает положительное влияние на депозит и увеличивает его сумму.

kalkuljator vkladov kapitalizacija

Если вы вносите дополнительные взносы на депозит, это так же увеличивает сумму вклада и сумму начисленных процентов.

kalkuljator vkladov dopolnitelnye vznosy

Что касается ликвидности, здесь стоит обратить внимание на отзывные депозиты, так как они позволяют забрать деньги в любой момент, т.е. на 100% обеспечить ликвидность ваших денег.

Есть еще два критерия, по которым стоит рассмотреть банковский депозит:

  1. этот инструмент наиболее доступный для всех желающих;
  2. с помощью депозита очень круто тренировать дисциплину сбережения денег перед тем, как приступать к более продвинутым инвестициям, например в акции, облигации, драгметаллы, фонды, недвижимость и т.д.

Даже если вы уже приняли решение открыть депозит, у вас могут возникнуть другие вопросы. Как определиться с депозитом, когда сегодня очень много предложений от банков? Как выбрать депозит, когда в одном банке специалист советует одно, а в другом банке — другое? И как выбрать вклад, когда одни специалисты рекомендуют открывать вклад в рублях, другие в валюте (доллары США, Евро или Российский рубль)?

Однажды я сам столкнулся с такой задачей, выбрать банковский вклад для своей цели. За все время общения с банками, я понял, что не всегда встретишь там компетентного специалиста, готового тебе помочь и грамотно ответить на поставленные вопросы. И тем более вам никто не порекомендует конкретный финансовый продукт для вашей конкретной финансовой задачи или цели. Таков уж на сегодня уровень наших банковских специалистов.

Благо, что я разбираюсь в основах экономики и финансовой грамотности и всегда могу проверить слова банковских специалистов на актуальность и соответствие действительности. А как быть обычному обывателю, который решил создать финансовую подушку с помощью банковского депозита? Как ему не ошибиться в выборе банка и депозита?

Например, моя стратегия заключается в открытии депозита в двух валютах: в белорусских рублях и долларах США, а сам процесс выбора депозита описан в моей статье Как выбрать оптимальный депозит в Беларуси по заданным критериям.

Инфляция и девальвация

В данной же статье хочу уделить внимание инфляции и девальвации и подробно разобрать их влияние на открываемые вклады. Прежде давайте вспомним, что такое девальвация и инфляция.

Девальвация – это снижение курса национальной валюты по отношению к твердым валютам (например, доллар США).

Инфляция – это повышение общего уровня цен товаров и услуг.

Определим, почему девальвация и инфляция влияет на депозит.

Ставки по депозитам зависят от ставки рефинансирования НБ РБ. Если ставка рефинансирования увеличивается, увеличиваются ставки по депозитам. Если ставка рефинансирования уменьшается, уменьшаются ставки по депозитам.

Так как ставка рефинансирования и уровень инфляции являются экономическими показателями ситуации в стране, они так же взаимозависимые. Если инфляция растет, растет и ставка рефинансирования, если инфляция снижается, снижается ставка рефинансирования.

Что касается девальвации…

В масштабах страны девальвация влияет на ценовую политику экспорта и импорта. Если курс национальной валюты снижается по отношению к доллару США, это отрицательно сказывается на импорте, цены на импортные товары и услуги растут. И положительно на экспорте, т.е. предприятия и компании, выпускаемые экспортные товары, получают большую прибыль и могут быть более гибкими в формировании конкурентных цен.

В масштабах одного человека или семьи девальвация влияет на заграничные поездки и отпуска, или другие мероприятия, на которые вам необходима иностранная валюта.

Приобретение валюты людьми еще связано с долларизацией нашей экономики, т.е. многие товары и услуги (особенно импортные) привязаны к курсу доллара США.  Да, и белорусские товары, в производстве которых применяются импортные составляющие, например, оборудование или комплектующие, при девальвации так же реагируют изменением цены.

Если происходит девальвация национальной валюты, то депозит в белорусских рублях при пересчете на доллары подвергается рискам обесценивания. Т.е. из-за девальвации белорусского рубля мы сможем купить меньше долларов. Следовательно, при поездке за границу по делам или в отпуск нам необходимо будет больше потратить белорусских рублей, чтобы купить доллары.

Итак, мы видим, что основными факторами, влияющими на банковский депозит, являются инфляция и девальвация.

Давайте рассмотрим их влияние при использовании 3-х стратегий:

  1. Стратегия №1 — депозит в белорусских рублях на сумму 1000 деноминированных белорусских рублей;
  2. Стратегия №2 — депозит в долларах США на сумму эквивалентную 1000 белорусских рублей по курсу;
  3. Стратегия №3 – смешанный депозит, два депозита в равных суммах, но разных валютах (500 бел. руб. + $=500/курс доллара США).

Для упрощения расчетов я привел деньги к деноминированному виду, т.е. откинул четыре нуля (10 000 000 = 1 000). Теперь посмотрим, что получится, если бы мы открывали депозиты с вышеуказанными стратегиями каждый год в период с 2010 по 2016 года.

Для определения суммы депозита в долларах США будем пользоваться валютными курсами, взятыми с сайта НБ РБ и представленными ниже:

01.01.2010 ($1=2859 бел.руб.) – 01.01.2011 ($1=3000 бел.руб.) девальвация составила 4,93%

01.01.2011 ($1=3000 бел.руб.) – 01.01.2012 ($1=8350 бел.руб.) девальвация составила 178,33%

01.01.2012 ($1=8350 бел.руб.) – 01.01.2013 ($1=8570 бел.руб.) девальвация составила 2,63%

01.01.2013 ($1=8570 бел.руб.) – 01.01.2014 ($1=9520 бел.руб.) девальвация составила 11,09%

01.01.2014 ($1=9520 бел.руб.) – 01.01.2015 ($1=11900 бел.руб.) девальвация составила 25%

01.01.2015 ($1=11900 бел.руб.) – 01.01.2016 ($1=18569 бел.руб.) девальвация составила 56,04%

01.01.2016 ($1=18569 бел.руб.) – 01.01.2017 ($1=19585 (1,9585) бел.руб.) девальвация составила 5,47%

Так же будем брать данные из таблицы ниже, в которой представлена динамика инфляции и девальвации, а так же данные по депозитам и ставке рефинансирования за период с 2010 по 2016 года.

tablica-infljacii-i-devalvacii

Наша главная задача – определить,

  • годовую прибыль депозитов с учетом инфляции по трем стратегиям;
  • количество долларов США, которые можно приобрести за сумму депозита в бел. руб. с учетом девальвации белорусского рубля по трем стратегиям;
  • сравнить стратегии и определить, какая стратегия наиболее эффективнее.

Итак, первая ситуация.

Ситуация №1 – 2010 год

infljacija devalvacija belarus 2010

01.01.2010 ($1=2859 бел.руб.) – 01.01.2011 ($1=3000 бел.руб.) девальвация составила 4,93%

Инфляция за 1 год составила 9,9% по бел. рублю, 1,5% по доллару США; девальвация – 4,93%; Курс на начало года $1=0,2859 руб., на конец года $1=0,3000 руб.; Ставка по депозитам 17,3% в бел. рублях, 7,2% по доллару США.

Стратегия №1 — Депозит в бел. руб.

1000+1000*9,9/100=1000+99=1099 бел. руб. – сумма, равная 1000 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 9,9% инфляции;

1000+1000*17,3/100=1000+173=1173 бел. руб. – сумма депозита через год;

1173—1099=74 бел. руб. (74/0,3000=$247)– годовая прибыль депозита с учетом 9,9% инфляции;

1173/0,3000=$3910 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита с учетом 4,93% девальвации.

Стратегия №2 — Депозит в долларах США

1000/0,2859=$3498 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 1000 бел. рублей;

$3498+$3498*1,5/100=$3498+$52=$3550 – сумма, равная $3498 по платежеспособности через год за счет 1,5% инфляции;

$3498+$3498*7,2/100=$3498+$252=$3750 – сумма депозита через год;

$3750-$3550=$200 ($200*0,3000=60 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 1,5% инфляции.

Стратегия №3 – Смешанный депозит

500+500*9,9/100=500+49,5=549,5 бел. руб. – сумма, равная 500 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 9,9% инфляции;

500+500*17,3/100=500+86,5=586,5 бел. руб. – сумма депозита в белорусских рублях через год;

586,5-549,5=37 бел. руб. (37/0,3000=$123)– годовая прибыль депозита в бел. рублях с учетом 9,9% инфляции;

586,5/0,3000=$1955 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита в бел. рублях с учетом 4,93% девальвации;

500/0,2859=$1749 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 500 бел. рублей;

$1749+$1749*1,5/100=$1749+$26=$1775 – сумма, равная $1749 по платежеспособности через год за счет 1,5% инфляции;

$1749+$1749*7,2/100=$1749+$126=$1875 – сумма депозита через год;

$1875-$1775=$100 ($100*0,3000=30 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 1,5% инфляции;

$1955+$1875=$3830 – количество долларов США от суммы двух депозитов через год с учетом девальвации 4,93% по бел. рублю;

$123+$100=$223 – общая годовая прибыль с учетом инфляций двух депозитов.

Выводы:

  1. За счет девальвации белорусского рубля в размере 4,93% депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил нам $3910; долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил нам $3750; смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил нам $3830.  
  2. За счет 9,9% инфляции белорусского рубля и 1,5% инфляции по доллару США депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил годовую прибыль 74 бел. руб. ($247), долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил годовую прибыль $200, смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил годовую прибыль $223.
  3. В 2010 году наиболее эффективной оказалась Стратегия №1, второе место – Стратегия №3 и третье место – Стратегия №2.

 

Ситуация №2 – 2011 год

infljacija devalvacija belarus 2011

01.01.2011 ($1=3000 бел.руб.) – 01.01.2012 ($1=8350 бел.руб.) девальвация составила 178,33% 

Инфляция за 1 год составила 108,7% по бел. рублю, 2,96% по доллару США; девальвация – 178,33%; Курс на начало года $1=0,3000 руб., на конец года $1=0,8350 руб.; Ставка по депозитам 31,3% в бел. рублях, 7,5% по доллару США.

Стратегия №1 — Депозит в бел. руб.

1000+1000*108,7/100=1000+1087=2087 бел. руб. – сумма, равная 1000 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 108,7% инфляции;

1000+1000*31,3/100=1000+313=1313 бел. руб. – сумма депозита через год;

1313—2087=-774 бел. руб. (-774/0,8350=-$927) – годовая прибыль депозита с учетом 108,7% инфляции;

1313/0,8350=$1572 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита с учетом 178,33% девальвации.

Стратегия №2 — Депозит в долларах США

1000/0,3000=$3333 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 1000 бел. рублей;

$3333+$3333*2,96/100=$3333+$99=$3432 – сумма, равная $3333 по платежеспособности через год за счет 2,96% инфляции;

$3333+$3333*7,5/100=$3333+$250=$3583 – сумма депозита через год;

$3583-$3432=$151 ($151*0,8350=126 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 2,96% инфляции.

Стратегия №3 – Смешанный депозит

500+500*108,7/100=500+543,5=1043,5 бел. руб. – сумма, равная 500 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 108,7% инфляции;

500+500*31,3/100=500+156,5=656,5 бел. руб. – сумма депозита в белорусских рублях через год;

656,5-1043,5=-387 бел. руб. (-387/0,8350=-$463) – годовая прибыль депозита в бел. рублях с учетом 108,7% инфляции;

656,5/0,8350=$786 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита в бел. рублях с учетом 178,33% девальвации;

500/0,3000=$1667 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 500 бел. рублей;

$1667+$1667*2,96/100=$1667+$49=$1716 – сумма, равная $1667 по платежеспособности через год за счет 2,96% инфляции;

$1667+$1667*7,5/100=$1667+$125=$1792 – сумма депозита через год;

$1792-$1716=$76 ($76*0,8350=63 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 2,96% инфляции;

$786+$1792=$2578 – количество долларов США от суммы двух депозитов через год с учетом девальвации 178,33% по бел. рублю;

-$463+$76=-$387 – общая годовая прибыль с учетом инфляций двух депозитов.

Выводы:

  1. За счет девальвации белорусского рубля в размере 178,33% депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил нам $1572; долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил нам $3583; смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил нам $2578.
  2. За счет 108,7% инфляции белорусского рубля и 2,96% инфляции по доллару США депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил годовой убыток -774 бел. руб. (-$927), долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил годовую прибыль $151, смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил годовой убыток -$387.
  3. В 2011 году наиболее эффективной оказалась Стратегия №2, второе место – Стратегия №3 и третье место – Стратегия №1.

 

Ситуация №3 – 2012 год

infljacija devalvacija belarus 2012

01.01.2012 ($1=8350 бел.руб.) – 01.01.2013 ($1=8570 бел.руб.) девальвация составила 2,63% 

Инфляция за 1 год составила 21,8% по бел. рублю, 1,74% по доллару США; девальвация – 2,63%; Курс на начало года $1=0,8350 руб., на конец года $1=0,8570 руб.; Ставка по депозитам 40,2% в бел. рублях, 5,7% по доллару США.

Стратегия №1 — Депозит в бел. руб.

1000+1000*21,8/100=1000+218=1218 бел. руб. – сумма, равная 1000 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 21,8% инфляции;

1000+1000*40,2/100=1000+402=1402 бел. руб. – сумма депозита через год;

1402—1218=184 бел. руб. (184/0,8570=$215)– годовая прибыль депозита с учетом 21,8% инфляции;

1402/0,8570=$1636 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита с учетом 2,63% девальвации.

Стратегия №2 — Депозит в долларах США

1000/0,8350=$1198 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 1000 бел. рублей;

$1198+$1198*1,74/100=$1198+$21=$1219 – сумма, равная $1198 по платежеспособности через год за счет 1,74% инфляции;

$1198+$1198*5,7/100=$1198+$68=$1266 – сумма депозита через год;

$1266-$1219=$47 ($47*0,8570=40 бел. руб.) – годовая прибыль депозита с учетом 1,74% инфляции.

Стратегия №3 – Смешанный депозит

500+500*21,8/100=500+109=609 бел. руб. – сумма, равная 500 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 21,8% инфляции;

500+500*40,2/100=500+201=701 бел. руб. – сумма депозита в белорусских рублях через год;

701-609=92 бел. руб. (92/0,8570=$107) – годовая прибыль депозита в бел. рублях с учетом 21,8% инфляции;

701/0,8570=$818 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита в бел. рублях с учетом 2,63% девальвации;

500/0,8350=$599 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 500 бел. рублей;

$599+$599*1,74/100=$599+$10=$609 – сумма, равная $599 по платежеспособности через год за счет 1,74% инфляции;

$599+$599*5,7/100=$599+$34=$633 – сумма депозита через год;

$633-$609=$24 ($24*0,8570=20 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 1,74% инфляции;

$818+$633=$1451 – количество долларов США от суммы двух депозитов через год с учетом девальвации 2,63% по бел. рублю;

$107+$24=$131 – общая годовая прибыль с учетом инфляций двух депозитов.

Выводы:

  1. За счет девальвации белорусского рубля в размере 2,63% депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил нам $1636; долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил нам $1266; смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил нам $1451.
  2. За счет 21,8% инфляции белорусского рубля и 1,74% инфляции по доллару США депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил годовую прибыль 184 бел. руб. ($215), долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил годовую прибыль $47, смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил годовую прибыль $131.
  3. В 2012 году наиболее эффективной оказалась Стратегия №1, второе место – Стратегия №3 и третье место – Стратегия №2.

 

Ситуация №4 – 2013 год

infljacija devalvacija belarus 2013

01.01.2013 ($1=8570 бел.руб.) – 01.01.2014 ($1=9520 бел.руб.) девальвация составила 11,09%

Инфляция за 1 год составила 16,5% по бел. рублю, 1,5% по доллару США; девальвация – 11,09%; Курс на начало года $1=0,8570 руб., на конец года $1=0,9520 руб.; Ставка по депозитам 38,4% в бел. рублях, 4,6% по доллару США.

Стратегия №1 — Депозит в бел. руб.

1000+1000*16,5/100=1000+165=1165 бел. руб. – сумма, равная 1000 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 16,5% инфляции;

1000+1000*38,4/100=1000+384=1384 бел. руб. – сумма депозита через год;

1384—1165=219 бел. руб. (219/0,9520=$230) – годовая прибыль депозита с учетом 16,5% инфляции;

1384/0,9520=$1453 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита с учетом 11,09% девальвации.

Стратегия №2 — Депозит в долларах США

1000/0,8570=$1166 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 1000 бел. рублей;

$1166+$1166*1,5/100=$1166+$17=$1183 – сумма, равная $1166 по платежеспособности через год за счет 1,5% инфляции;

$1166+$1166*4,6/100=$1166+$53=$1219 – сумма депозита через год;

$1219-$1183=$36 ($36*0,9520=34 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 1,5% инфляции.

Стратегия №3 – Смешанный депозит

500+500*16,5/100=500+82,5=582,5 бел. руб. – сумма, равная 500 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 16,5% инфляции;

500+500*38,4/100=500+192=692 бел. руб. – сумма депозита в белорусских рублях через год;

692-582,5=109,5 бел. руб. (109,5/0,9520=$115) – годовая прибыль депозита в бел. рублях с учетом 16,5% инфляции;

692/0,9520=$726 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита в бел. рублях с учетом 11,09% девальвации;

500/0,8570=$583 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 500 бел. рублей;

$583+$583*1,5/100=$583+$9=$592 – сумма, равная $583 по платежеспособности через год за счет 1,5% инфляции;

$583+$583*4,6/100=$583+$26=$609 – сумма депозита через год;

$609-$592=$17 ($17*0,9520=16 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 1,5% инфляции;

$726+$609=$1335 – количество долларов США от суммы двух депозитов через год с учетом девальвации 11,09% по бел. рублю;

$115+$17=$132 – общая годовая прибыль с учетом инфляций двух депозитов.

Выводы:

  1. За счет девальвации белорусского рубля в размере 11,09% депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил нам $1453; долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил нам $1219; смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил нам $1335.
  2. За счет 16,5% инфляции белорусского рубля и 1,5% инфляции по доллару США депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил годовую прибыль 219 бел. руб. ($230), долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил годовую прибыль $36, смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил годовую прибыль $132.
  3. В 2013 году наиболее эффективной оказалась Стратегия №1, второе место – Стратегия №3 и третье место – Стратегия №2.

 

Ситуация №5 – 2014 год

infljacija devalvacija belarus 2014

01.01.2014 ($1=9520 бел.руб.) – 01.01.2015 ($1=11900 бел.руб.) девальвация составила 25% 

Инфляция за 1 год составила 16,2% по бел. рублю, 0,76% по доллару США; девальвация – 25%; Курс на начало года $1=0,9520 руб., на конец года $1=1,1900 руб.; Ставка по депозитам 35,6% в бел. рублях, 4,6% по доллару США.

Стратегия №1 — Депозит в бел. руб.

1000+1000*16,2/100=1000+162=1162 бел. руб. – сумма, равная 1000 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 16,2% инфляции;
1000+1000*35,6/100=1000+356=1356 бел. руб. – сумма депозита через год;
1356—1162=194 бел. руб. (194/1,1900=$163)– годовая прибыль депозита с учетом 16,2% инфляции;
1356/1,1900=$1139 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита с учетом 25% девальвации.

Стратегия №2 — Депозит в долларах США

1000/0,9520=$1050 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 1000 бел. рублей;

$1050+$1050*0,76/100=$1050+$8=$1058 – сумма, равная $1050 по платежеспособности через год за счет 0,76% инфляции;

$1050+$1050*4,6/100=$1050+$48=$1098 – сумма депозита через год;

$1098-$1058=$40 ($40*1,1900=47 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 0,76% инфляции.

Стратегия №3 – Смешанный депозит

500+500*16,2/100=500+81=581 бел. руб. – сумма, равная 500 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 16,2% инфляции;

500+500*35,6/100=500+178=678 бел. руб. – сумма депозита в белорусских рублях через год;

678-581=97 бел. руб. (97/1,1900=$81) – годовая прибыль депозита в бел. рублях с учетом 16,2% инфляции;

678/1,1900=$569 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита в бел. рублях с учетом 25% девальвации;

500/0,9520=$525 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 500 бел. рублей;

$525+$525*0,76/100=$525+$4=$529 – сумма, равная $525 по платежеспособности через год за счет 0,76% инфляции;

$525+$525*4,6/100=$525+$24=$549 – сумма депозита через год;

$549-$529=$20 ($20*1,1900=23 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 0,76% инфляции;

$569+$549=$1118 – количество долларов США от суммы двух депозитов через год с учетом девальвации 25% по бел. рублю;

$115+$17=$132 – общая годовая прибыль с учетом инфляций двух депозитов.

Выводы:

  1. За счет девальвации белорусского рубля в размере 25% депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил нам $1139; долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил нам $1098; смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил нам $1118.
  2. За счет 16,2% инфляции белорусского рубля и 0,76% инфляции по доллару США депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил годовую прибыль 194 бел. руб. ($163), долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил годовую прибыль $40, смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил годовую прибыль $132.
  3. В 2014 году наиболее эффективной оказалась Стратегия №1, второе место – Стратегия №3 и третье место – Стратегия №2.

 

Ситуация №6 – 2015 год

infljacija devalvacija belarus 2015

01.01.2015 ($1=11900 бел.руб.) – 01.01.2016 ($1=18569 бел.руб.) девальвация составила 56,04% 

Инфляция за 1 год составила 12% по бел. рублю, 0,73% по доллару США; девальвация – 56,04%; Курс на начало года $1=1,1900 руб., на конец года $1=1,8569 руб.; Ставка по депозитам 34% в бел. рублях, 4,8% по доллару США.

Стратегия №1 — Депозит в бел. руб.

1000+1000*12/100=1000+120=1120 бел. руб. – сумма, равная 1000 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 12% инфляции;

1000+1000*34/100=1000+340=1340 бел. руб. – сумма депозита через год;

1340—1120=220 бел. руб. (220/1,8569=$118) – годовая прибыль депозита с учетом 12% инфляции;

1340/1,8569=$721 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита с учетом 56,04% девальвации.

Стратегия №2 — Депозит в долларах США

1000/1,1900=$840 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 1000 бел. рублей;

$840+$840*0,73/100=$840+$6=$846 – сумма, равная $840 по платежеспособности через год за счет 0,73% инфляции;

$840+$840*4,8/100=$840+$40=$880 – сумма депозита через год;

$880-$846=$34 ($34*1,8569=63 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 0,73% инфляции.

Стратегия №3 – Смешанный депозит

500+500*12/100=500+60=560 бел. руб. – сумма, равная 500 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 12% инфляции;

500+500*34/100=500+170=670 бел. руб. – сумма депозита в белорусских рублях через год;

670-560=110 бел. руб. (110/1,8569=$59) – годовая прибыль депозита в бел. рублях с учетом 12% инфляции;

670/1,8569=$360 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита в бел. рублях с учетом 56,04% девальвации;

500/1,1900=$420 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 500 бел. рублей;

$420+$420*0,73/100=$420+$3=$423 – сумма, равная $420 по платежеспособности через год за счет 0,73% инфляции;

$420+$420*4,8/100=$420+$20=$440 – сумма депозита через год;

$440-$423=$17 ($17*1,8569=31,5 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 0,73% инфляции;

$360+$440=$800 – количество долларов США от суммы двух депозитов через год с учетом девальвации 56,04% по бел. рублю;

$59+$17=$76 – общая годовая прибыль с учетом инфляций двух депозитов.

Выводы:

  1. За счет девальвации белорусского рубля в размере 56,04% депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил нам $721; долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил нам $880; смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил нам $800.
  2. За счет 12% инфляции белорусского рубля и 0,73% инфляции по доллару США депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил годовую прибыль 220 бел. руб. ($118), долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил годовую прибыль $34, смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил годовую прибыль $76.
  3. В 2015 году наиболее эффективной оказалась Стратегия №2, второе место – Стратегия №3 и третье место – Стратегия №1.

 

Ситуация №7 – 2016 год

infljacija devalvacija belarus 2016

01.01.2016 ($1=18569 бел.руб.) – 01.01.2017 ($1=19585 (1,9585) бел.руб.) девальвация составила 5,47% 

Инфляция за 1 год составила 10,6% по бел. рублю, 1,69% по доллару США; девальвация – 5,47%; Курс на начало года $1=1,8569 руб., на конец года $1=1,9585 руб.; Ставка по депозитам 18,3% в бел. рублях, 2,8% по доллару США.

Несмотря на то, что налог на проценты от депозита в Беларуси ввели с 1 апреля 2016, в данной седьмой ситуации мы применим его и рассмотрим ситуацию с учетом 13% налога с валютного депозита.

Стратегия №1 — Депозит в бел. руб.

1000+1000*10,6/100=1000+106=1106 бел. руб. – сумма, равная 1000 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 10,6% инфляции;

1000+1000*18,3/100=1000+183=1183 бел. руб. – сумма депозита через год;

1183—1106=77 бел. руб. (77/1,9585=$39) – годовая прибыль депозита с учетом 10,6% инфляции;

1183/1,9585=$604 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита с учетом 5,47% девальвации.

Стратегия №2 — Депозит в долларах США

1000/1,9585=$510 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 1000 бел. рублей;

$510+$510*1,69/100=$510+$8=$518 – сумма, равная $510 по платежеспособности через год за счет 1,69% инфляции;

$510+$510*2,8/100=$510+$14=$524 – сумма депозита через год;

$524-$14*13/100=$514-$1,82=$522 – сумма депозита через год с учетом 13% налога;

$522-$518=$4 ($4*1,9585=7,8 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 1,69% инфляции.

Стратегия №3 – Смешанный депозит

500+500*10,6/100=500+53=553 бел. руб. – сумма, равная 500 бел. руб. по платежеспособности через год за счет 10,6% инфляции;

500+500*18,3/100=500+91,5=591,5 бел. руб. – сумма депозита в белорусских рублях через год;

591,5-553=38,5 бел. руб. (38,5/1,9585=$19) – годовая прибыль депозита в бел. рублях с учетом 10,6% инфляции;

591,5/1,9585=$302 – количество долларов  США, которые мы сможем купить через год за сумму депозита в бел. рублях с учетом 5,47% девальвации;

500/1,8569=$269 – сумма депозита в долларах США, эквивалентная 500 бел. рублей;

$269+$269*1,69/100=$269+$4=$273 – сумма, равная $269 по платежеспособности через год за счет 1,69% инфляции;

$269+$269*2,8/100=$269+$7=$276 – сумма депозита через год;

$276-$7*13/100=$276-$0,91=$275 – сумма депозита через год с учетом 13% налога;

$275-$273=$2 ($2*1,9585=3,9 бел. руб.)– годовая прибыль депозита с учетом 1,69% инфляции;

$302+$275=$577 – количество долларов США от суммы двух депозитов через год с учетом девальвации 5,47% по бел. рублю;

$19+$2=$21 – общая годовая прибыль с учетом инфляций двух депозитов.

Выводы:

  1. За счет девальвации белорусского рубля в размере 5,47% депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил нам $604; долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил нам $522; смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил нам $577.
  2. За счет 10,6% инфляции белорусского рубля и 1,69% инфляции по доллару США депозит в белорусских рублях по Стратегии №1 обеспечил годовую прибыль 77 бел. руб. ($39), долларовый депозит по Стратегии №2 обеспечил годовую прибыль $4, смешанный депозит по Стратегии №3 обеспечил годовую прибыль $21.
  3. В 2016 году наиболее эффективной оказалась Стратегия №1, второе место – Стратегия №3 и третье место – Стратегия №2.

 

Итак, какие основные выводы можно сделать из расчетов.

  1. Во всех рассмотренных ситуациях с 2010 по 2016 гг. стратегии №1, №2 и №3 перекрывали инфляцию, за исключением Ситуации №2 – 2011 год, когда депозит в белорусских рублях обеспечил убыток из-за большого уровня инфляции (108,7%) по белорусскому рублю.
  2. В зависимости от изменения уровня девальвации белорусского рубля и изменения инфляции по белорусскому рублю и доллару США, менялась и эффективность применяемых стратегий, но как видно из расчетов, Стратегия №3 всегда занимала стабильное второе место. Это показывает, что данная стратегия компенсирует риски Стратегии №1 и Стратегии №2, и всегда дает положительную прибыль, которая перекрывает уровень инфляции, т.е. защищает ваши деньги от обесценивания. А это самое главное условие для реализации поставленной цели – создание финансовой подушки безопасности.

А какие вы используете финансовые инструменты для создания финансовой подушки безопасности? Делитесь своим мнением в комментариях, пишите свои вопросы. Буду рад на них ответить. Если вам понравилась статья, поделитесь ей с друзьями.

С уважением, Руслан Шандриков

   

Оставьте комментарий